Las 'cuentas Trump' vienen con una bonificación para bebés de 1.000 $. Entonces las normas se complican, dicen los expertos en impuestos

El enorme paquete de impuestos y gastos del presidente Donald Trump incluye una nueva cuenta de ahorro infantil con un depósito único de 1.000 dólares del gobierno federal para los recién nacidos.

La premisa es sencilla: Las llamadas "cuentas Trump", un tipo de cuenta de ahorro con ventajas fiscales, estarán disponibles para todos los niños que sean ciudadanos estadounidenses a partir de julio de 2026.

Más allá de eso, las normas se vuelven algo confusas, dicen los expertos en impuestos.

Financiación de una cuenta Trump

Según la "gran ley bonita" de Trump, los niños nacidos entre 2025 y 2028 también recibirán un depósito de 1.000 $ cada uno en su cuenta Trump, financiada por el Departamento del Tesoro. No hay requisitos de ingresos.

Los padres y otras personas podrán aportar hasta 5.000 $ anuales después de impuestos hasta el año anterior a que el beneficiario cumpla 18 años. Las empresas también podrán aportar hasta 2.500 $ a la cuenta de un empleado, que no se contabilizarán como ingresos para el beneficiario. Ambos límites se indexarán a la inflación.

El resto se invertirá en un fondo de bajo coste que sigue un índice bursátil estadounidense.

Desde el punto de vista fiscal, las cuentas funcionarían como una cuenta de jubilación individual. Los ingresos crecen con impuestos diferidos, y los reintegros cualificados suelen tributar como ingresos ordinarios.

Intervenir el dinero de una cuenta Trump

Aquí es donde empieza a complicarse la cosa. Es posible que no se pueda acceder fácilmente a los fondos de la cuenta Trump durante décadas.

Por lo general, el dinero de una cuenta Trump no puede retirarse antes de que el beneficiario cumpla 18 años. Después, "se trataría como una IRA tradicional", dijo Ben Henry-Moreland, planificador financiero certificado de la plataforma de asesores Kitces.com.

Dado que la versión final se adhiere a las normas de las cuentas individuales de jubilación, los ahorradores pagarían una penalización fiscal del 10% sobre los retiros antes de los 59 años y medio.

En versiones anteriores del proyecto de ley, tanto de la Cámara de Representantes como del Senado, las retiradas podían comenzar a los 18 años, momento en el que los titulares de las cuentas habrían podido utilizar los fondos para gastos de educación o programas alternativos a la universidad, el pago inicial de una primera vivienda o como capital para poner en marcha una pequeña empresa.

Según el análisis de la legislación de Henry-Moreland, "las normas de distribución de las cuentas IRA que obligan a los propietarios a esperar a cumplir 59½ años para realizar retiradas sin penalización seguirían presumiblemente en vigor".

Hay formas de evitar la penalización por retirada anticipada de la cuenta IRA para los menores de 59½ años, por ejemplo, si los fondos se utilizan para pagar gastos de educación superior que cumplan los requisitos o para comprar una vivienda por primera vez, así como para gastos de emergencia, entre otras excepciones.

Sin embargo, como las cuentas Trump incluyen una mezcla de aportaciones después de impuestos, capital inicial y rendimientos de las inversiones, las distribuciones siguen estando parcialmente sujetas a impuestos. Eso significa que hay menos oportunidades de planificación fiscal en comparación con las cuentas IRA tradicionales y Roth, en las que o bien hay una desgravación fiscal sobre las aportaciones, o bien sobre las retiradas. Las cuentas Trump no tienen ni lo uno ni lo otro.

"Parece que se trata de una buena idea, complicada con unas características fiscales desfavorables", dijo Zach Teutsch, socio gerente de Values Added Financial en Washington D.C.

Por ejemplo, "en una cuenta Roth, no tienes que pagar impuestos sobre los ingresos o las ganancias, y eso parece mejor", dijo.

Los expertos dicen que el Departamento del Tesoro o el Servicio de Impuestos Internos tendrán que aclarar más detalles sobre el tratamiento fiscal de las distribuciones.

"Una cuenta de jubilación para niños

"En realidad es una cuenta de jubilación para niños", dijo Henry-Moreland. "Es una forma de poner dinero en una cuenta a una edad temprana que se ahorra pero que no tiene el requisito de ingresos que tendría una cuenta IRA tradicional o Roth".

Pero como las cuentas Trump también están restringidas a fondos de acciones, eso significa que los ahorradores no podrán beneficiarse del reequilibrio con opciones de renta fija menos arriesgadas, como bonos o efectivo.

Después de los 18 años, las normas de "inversión elegible" pueden dejar de aplicarse y el beneficiario puede invertir los fondos de cualquier forma permitida dentro de una cuenta individual de jubilación, según Henry-Moreland.

Los legisladores republicanos han afirmado que las cuentas Trump introducirán a más estadounidenses en las oportunidades de acumular riqueza, sobre todo invirtiendo en bolsa.

El senador Ted Cruz, republicano por Texas, que encabezó la iniciativa, dijo en una entrevista en "Squawk Box" en mayo que las cuentas dan a los niños "el milagro del crecimiento compuesto, la capacidad de acumular riqueza, que es transformadora".

Un gran cheque

Un depósito inicial de 1.000 $ también aumenta el atractivo de estas cuentas.

Aunque algunos estados, como Connecticut y Colorado, ya ofrecen un tipo de programa de "bonos bebé" para los padres, la mayoría de los profesionales fiscales coinciden en que la mayor ventaja de las cuentas Trump es el capital inicial para los niños nacidos entre el 1 de enero de 2025 y el 31 de diciembre de 2028.

"Va a entrar un buen cheque en la cuenta", dijo Evan Morgan, contable público y socio de Kaufman Rossin, en Fort Lauderdale (Florida).

Del mismo modo que los asesores recomiendan aplazar lo suficiente en un plan 401(k) para beneficiarte de la aportación complementaria completa de tu empresa, no hay razón para dejar pasar esta posibilidad.

"Si el gobierno te da dinero gratis, debes aceptarlo", dijo Teutsch.

Una alternativa a la cuenta Trump

Por lo demás, la mayoría de los expertos afirman que un plan de ahorro universitario 529 es una alternativa mejor para las familias, debido a los mayores límites de aportación y a las ventajas fiscales.

Este año, los particulares pueden donar hasta 19.000 $ a un 529, o hasta 38.000 $ si estás casado y declaras impuestos conjuntamente, por hijo sin que esas aportaciones cuenten para tu exención del impuesto sobre donaciones de por vida.

Generalmente, los planes 529 ofrecen carteras basadas en la edad, que empiezan con una mayor exposición a las acciones al principio de la vida del niño y luego se vuelven más conservadoras a medida que se acerca la universidad. Para cuando la graduación en el instituto esté a la vuelta de la esquina, es probable que las familias tengan muy poco invertido en acciones y más en inversiones como bonos y efectivo. Eso puede ayudar a amortiguar sus pérdidas.

"Al menos en un plan 529 tienes más flexibilidad sobre en qué invertir", dijo Morgan.

Aunque existen limitaciones sobre el uso que se puede dar a los fondos 529 más allá de los gastos de educación superior, las restricciones se han suavizado en los últimos años para incluir clases de formación continua, programas de aprendizaje y pagos de préstamos estudiantiles. Las retiradas de fondos 529 para gastos no cualificados pueden estar sujetas a impuestos y a una penalización del 10%.

Además, a partir de 2024, las familias pueden traspasar los fondos 529 no utilizados a la cuenta Roth IRA del beneficiario de la cuenta sin tener que pagar impuestos sobre la renta ni sanciones, siempre que cumplan determinados requisitos.

″Si lo comparara con un 529, casi siempre elegiría un 529,″ dijo Henry-Moreland.

En algunos casos, las familias más adineradas podrían beneficiarse de financiar totalmente un plan 529 y luego depositar fondos adicionales en una cuenta Trump, como forma de empezar a ahorrar para la jubilación sin tener que satisfacer el componente de ingresos de trabajo de una cuenta IRA o Roth tradicional, según Teutsch.

Sin embargo, "la mayoría de los estadounidenses ni siquiera invierten un dólar en planes 529, y mucho menos los maximizan", dijo.

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